Развитие ипотечного жилищного кредитования в России в условиях глобальной дестабилизации

На текущем этапе своего развития российскую экономику можно охарактеризовать как развитую, постиндустриальную капиталистическую систему, для которой в том числе характерно развитие большинства форм финансовых инструментов и отношений. Среди них особое место занимает такой институт, как ипотечное кредитование, который представляет собой один из важнейших элементов рыночной экономики. Развивая систему ипотечного жилищного кредитования (ИЖК), государство стимулирует экономический рост через развитие строительной отрасли, которая, в свою очередь, является системообразующей и вносит значительный вклад в ВВП страны. В настоящей статье проведен комплексный анализ состояния рынка ипотечного жилищного кредитования РФ в 2018-2022 годах. В рамках работы выявлены факторы, влияющие на развитие ИЖК, среди которых, в частности: меры государственной поддержки, пандемия COVID-19 и изменение ключевой ставки Банка России. Приведен рейтинг коммерческих банков по объему выданных ипотечных кредитов, а также выявлены причины занимаемых в данном рейтинге позиций лидерами и аутсайдерами. Согласно полученным в ходе исследования результатам, выявлено, что современный рынок ипотечного жилищного кредитования России не может характеризоваться достаточным масштабом и зрелостью. Популярность ипотеки увеличивается, но при этом побочными эффектами становятся рост цен на жилье, увеличение долговой нагрузки населения, высокая урбанизация в больших городах и т. д.

At the current stage of its development, the Russian economy can be characterized as a developed, post-industrial capitalist system, which, among other things, is characterized by the development of most forms of financial instruments and relationships. Among them, a special place is occupied by such an institution as mortgage lending, which is one of the most important elements of the market economy. By developing the housing mortgage lending system, the state stimulates economic growth through the development of the construction industry, which, in turn, is systemically important and makes a significant contribution to the country's GDP. This article provides a comprehensive analysis of the state of the housing mortgage lending market in the Russian Federation in 2018-2022. As part of the work, the factors influencing its development were identified, among which, in particular: government support measures, the COVID-19 pandemic and a change in the key rate of the Bank of Russia. The rating of commercial banks in terms of the volume of mortgage loans issued is given, and the reasons for the positions of "leaders" and "outsiders" in this rating are identiied. According to the results obtained during the study, it was revealed that the modern housing mortgage lending market in Russia can't be characterized by sufficient scale and maturity. The popularity of mortgages is increasing, but at the same time, the side effects are an increase in housing prices, a rise in the debt burden of the population, high urbanization to large cities, etc.